¿Cómo elegir un proveedor de liquidez de Forex en 2023?

El número de brókers en el mercado de divisas está en continuo aumento: sólo en MetaTrader hay actualmente más de 1.200 brókers disponibles, y según algunas estimaciones el número total de brókers en el mercado de divisas es superior a 1.500. En este vertiginoso mundo del Forex, la liquidez desempeña un papel fundamental a la hora de garantizar transacciones fluidas y eficientes entre los participantes.

Por eso, elegir hoy un proveedor de liquidez fiable es crucial para que su bróker funcione de forma consistente y estable.

En este artículo abordaremos los aspectos clave a la hora de elegir un proveedor de liquidez de Forex fiable. Con nuestra ayuda, obtendrá los conocimientos y las herramientas necesarias para navegar por este dinámico sector y elegir la mejor opción para sus necesidades como bróker.

Datos clave:

• La liquidez es un componente crucial de todo mercado de operaciones.
• Los proveedores de liquidez son responsables de garantizar la fluidez de las operaciones en las plataformas de los brókers.
• Los LPs pueden ser de dos tipos: Nivel 1 y Nivel 2.
• Para elegir un proveedor de liquidez, tenga en cuenta su reputación, tecnología, costes y otros aspectos.

Liquidez en el Forex

Antes de profundizar en los detalles de la selección de un proveedor de liquidez, es esencial comprender el concepto de liquidez en el mercado de divisas. Entonces, ¿qué es?

En términos sencillos, la liquidez describe la facilidad con la que un operador puede comprar o vender un instrumento financiero con mínimas fluctuaciones de precios. Representa la profundidad del mercado y la capacidad de ejecutar operaciones rápidamente y a un precio justo. 

La liquidez es como la reserva de efectivo en su cuenta bancaria. Cuanto más efectivo tenga, más fácil le resultará retirarlo y utilizarlo cuando lo necesite. Del mismo modo, cuanta más liquidez haya en el mercado, más fácil será para los operadores comprar o vender instrumentos financieros sin afectar significativamente al precio.

Alta y baja liquidez en Forex

Pero, ¿cómo afecta la liquidez a las operaciones en la práctica?

Una alta liquidez, caracterizada por un gran número de compradores y vendedores en el mercado, ofrece a los operadores abundantes oportunidades para entrar y salir de posiciones con rapidez y eficacia. Este entorno de negociación permite reducir los diferenciales entre precios de compra y venta y el deslizamiento, lo que mejora la experiencia de trading en general.

Por el contrario, una liquidez baja, con una actividad de trading limitada, puede dar lugar a diferenciales más amplios y a posibles dificultades a la hora de ejecutar las operaciones. Los operadores deben actuar con cautela en estas condiciones, teniendo en cuenta el impacto de la liquidez en la evolución de los precios y la ejecución de las órdenes.

Dato rápido

El par de divisas más líquido del mercado de divisas es el EUR/USD, que representa un impresionante 28% del volumen total de transacciones. Esto se debe a que ambas divisas tienen un peso significativo en la economía mundial y se utilizan ampliamente para el comercio y la inversión. Le sigue de cerca el USD/JPY, con un 13% de la cuota de mercado. Completa el trío a la cabeza el GBP/USD, con un 11%, lo que lo convierte en otra opción popular entre los operadores.

¿Qué es un proveedor de liquidez de Forex?

Cuando los brókers entran al mercado, necesitan disponer de mucha liquidez que ofrecer a sus operadores para garantizar transacciones rápidas y fluidas en su plataforma. Para acceder a esta liquidez, los brókers recurren a empresas especiales denominadas “proveedores de liquidez”. 

Un proveedor de liquidez (LP) de Forex es una institución u organización financiera que facilita el buen funcionamiento del mercado ofreciendo liquidez a los brókers y a otros participantes del mercado. 

Estos proveedores suelen tener acceso a grandes fondos de divisas y se encargan de ejecutar operaciones y órdenes en nombre de sus clientes. Los proveedores de liquidez actúan como creadores de mercado, ofreciendo precios de compra y venta de pares de divisas. 

Tipos de proveedores de liquidez

Los proveedores de liquidez de Forex pueden clasificarse en dos categorías principales: Nivel 1 y Nivel 2. Echemos un vistazo más de cerca a cada tipo:

Proveedores de liquidez de nivel 1

Los proveedores de liquidez de nivel 1 son los principales actores del mercado de divisas. Entre ellos figuran grandes fondos de cobertura y bancos internacionales como Morgan Stanley, J.P. Morgan, HSBC y Credit Suisse, entre otros. 

Estas instituciones disponen de considerables activos de negociación y proporcionan liquidez al mercado ofreciendo precios de compra y venta para los pares de divisas. Los proveedores de liquidez de nivel 1 están conectados a través de redes electrónicas de comunicación (ECN) y forman los mercados interbancarios. 

A través de este mercado, los proveedores de liquidez de Forex de nivel 1 negocian divisas directamente entre sí y sus acciones tienen implicaciones significativas para todo el mercado.

Los proveedores de liquidez de nivel 1 sólo son accesibles para los brókers bien establecidos que disponen de los recursos financieros y la infraestructura tecnológica para acceder a ellos.

Proveedores de liquidez de nivel 2

Los proveedores de liquidez de nivel 2 actúan como puente entre los brókers y las instituciones de nivel 1. Cubren el vacío para los brókers más pequeños que no tienen acceso directo a la liquidez de nivel 1. 

Aunque los proveedores de liquidez de nivel 2 pueden no tener el mismo nivel de recursos que los proveedores de nivel 1, desempeñan un papel crucial a la hora de facilitar liquidez a los participantes más pequeños del mercado. Algunos de los proveedores de liquidez de nivel 2 más conocidos son B2Broker, FXCM PRO, X Open Hub, Finalto y Leverate.

La mayoría de los brókers de Forex están conectados a proveedores de nivel 2, y esta opción suele considerarse la forma más rentable y eficiente de acceder a la liquidez. Los proveedores de nivel 2 también ofrecen una amplia gama de servicios, como la agregación de precios, la gestión de riesgos y la elaboración de informes.

Dato rápido

El mercado de divisas no ha dejado de aumentar su volumen medio diario de negociación en las dos últimas décadas. En el año 2000, superó la marca del billón de dólares, con una media de 1,239 billones de dólares. En 2023, la negociación media diaria del mercado de divisas ascendió a 7.500 millones de dólares.

Cómo se realiza la provisión de liquidez

Veamos cómo se produce el proceso de provisión de liquidez de los LPs a los clientes de los brókers.

En primer lugar, es importante entender la distinción entre los brókers Non-Dealing Desk (NDD) / Direct Market Access y los brókers Dealing Desk (DD). 

Los brókers NDD son aquellos que utilizan los servicios de los proveedores de liquidez de nivel 2. No toman el lado opuesto de las operaciones de los clientes y no actúan como creadores de mercado. En su lugar, los brókers NDD dirigen las órdenes de sus clientes directamente al mercado interbancario, donde un proveedor de liquidez ejecuta la operación. Por el contrario, los brókers DD operan contra sus propios clientes utilizando su propio capital.

Ahora, profundicemos en el proceso de provisión de liquidez para los brókers NDD que están conectados a los proveedores de liquidez de FX:

• Orden colocada por el cliente: Cuando un operador coloca una orden en su bróker, éste la transmite a un proveedor de liquidez. Esta orden incluye detalles como el volumen, el precio y otros parámetros relevantes.
• Evaluación del proveedor de liquidez: Una vez recibida la orden, el proveedor de liquidez la ejecutará o la transmitirá a otro proveedor de liquidez que pueda ejecutarla. Este proceso continúa hasta que la orden se ejecute.
• Ejecución de la orden: El proveedor de liquidez proporciona la liquidez necesaria para facilitar la operación. Esto implica emparejar la orden del cliente con las contrapartes adecuadas en el mercado interbancario. Una vez ejecutada la operación, el proveedor de liquidez cobra una pequeña comisión por sus servicios.

Los proveedores de liquidez actualizan continuamente sus precios de compra y venta en función de las condiciones del mercado y de la dinámica de la oferta y la demanda, lo que les ayuda a ofrecer cotizaciones estables y fiables. Tienen en cuenta factores como los precios actuales del mercado, las operaciones recientes y el sentimiento general del mercado. Esto garantiza que sus precios sigan siendo competitivos y reflejen las condiciones imperantes del mercado.

Cómo elegir un proveedor de liquidez de Forex

Elegir el proveedor de liquidez de Forex adecuado es una decisión crítica que puede influir significativamente en la experiencia de trading de sus usuarios. He aquí algunos factores clave a tener en cuenta:

1. Tecnología

La infraestructura tecnológica de un proveedor de liquidez desempeña un papel fundamental a la hora de facilitar una ejecución fluida de las operaciones. Es esencial comprobar que el proveedor dispone de un sistema sólido y fiable, que incluye plataformas de trading avanzadas y diversas opciones de conectividad. Busque características como la ejecución de baja latencia, el enrutamiento eficiente de órdenes y la alimentación fiable de datos. Además, asegúrese de que el proveedor ofrece un servicio de asistencia técnica completo para resolver rápidamente cualquier problema que pueda surgir.

2. Cumplimiento normativo

Garantizar el cumplimiento de la normativa es primordial cuando se participa en el negocio del trading. Es crucial verificar que el proveedor posee licencias y opera bajo la supervisión de autoridades acreditadas. Esto garantiza su adhesión a directrices y normas rigurosas, fomentando la confianza y la transparencia. Si desea confirmar que el proveedor cumple los requisitos normativos, averigüe si posee certificaciones y es miembro de organizaciones del sector.

Algunos ejemplos de organismos reguladores bien conocidos en el sector del trading son la Comisión de Bolsa y Valores (SEC), la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA) y la Comisión de Comercio de Futuros de Materias Primas (CFTC). Estas organizaciones establecen normas y reglamentos para proteger a los inversores y mantener prácticas de mercado justas.

3. Regulación e historial

No olvide evaluar la reputación y la trayectoria de la empresa. Tómese su tiempo para leer reseñas, testimonios y valoraciones de otros participantes del mercado. Un proveedor con una sólida reputación y comentarios positivos tiene más probabilidades de ofrecer servicios fiables y de alta calidad. Además, tenga en cuenta la experiencia del proveedor en el sector y su antigüedad en el mercado.

4. Estabilidad financiera

Evalúe la capacidad de un proveedor de liquidez para gestionar los riesgos financieros. La estabilidad financiera garantiza que el proveedor pueda cumplir sus obligaciones con los clientes, especialmente en condiciones de mercado volátiles. Revise sus estados financieros, calificaciones crediticias y cualquier otra información financiera relevante. Considere la posibilidad de asociarse con proveedores que hayan establecido relaciones con bancos e instituciones financieras de buena reputación.

5. Estructura de precios y costes

Por último, compare los precios y la estructura de costes de los distintos proveedores de liquidez. Busque diferenciales competitivos, comisiones bajas y estructuras de comisiones transparentes. Considere la relación coste-valor, teniendo en cuenta la calidad de los servicios ofrecidos. Es importante encontrar un equilibrio entre la rentabilidad y la fiabilidad del proveedor de liquidez.

Proveedores de liquidez de confianza para brókers

Aunque existen numerosos proveedores de liquidez en el mercado, hemos identificado los cinco mejores proveedores de liquidez para brókers en 2023. Estas empresas gozan de una sólida reputación y ofrecen soluciones integrales a los intermediarios financieros:

1. B2Broker

B2Broker es un proveedor de liquidez de renombre que ofrece una amplia gama de servicios a los brókers de Forex. Se especializa en ofrecer soluciones de liquidez multiactivos Prime of Prime a través de plataformas populares como MT4 y MT5. B2Broker ofrece a sus clientes diferenciales muy competitivos desde tan sólo 0,1 pips, así como una ejecución eficiente de las operaciones. De hecho, su velocidad de ejecución de órdenes es inferior a 20 ms, al tiempo que ofrece un apalancamiento máximo de 1:100. B2Broker proporciona acceso a una amplia gama de pares de negociación, ofreciendo actualmente 103 pares de divisas.

Conozca más en el sitio web oficial de B2Broker.

3. FXCM PRO

FXCM PRO es un proveedor de liquidez de nivel 2 dirigido a pequeñas y medianas empresas y a empresas de trading de alta frecuencia (HFT). Con diferenciales a partir de 0,1 pips, FXCM PRO ofrece precios competitivos en el mercado Forex. Además, proporciona acceso a plataformas de trading populares como MT4, Trading Station y TradingView. FXCM PRO requiere un balance mínimo de US$250,000 y es conocido por su avanzada infraestructura tecnológica.

Conozca más en el sitio web oficial de FXCM PRO.

3. X Open Hub

X Open Hub es un servicio de provisión de liquidez propiedad de XTB, un reputado bróker de Forex. Ofrecen liquidez en más de 3000 instrumentos financieros, incluido Forex. X Open Hub se integra con plataformas populares como MT4 y puede conectarse a través de FIX API, PrimeXM y oneZero. Con diferenciales desde 0,14 pips en Forex, X Open Hub ofrece precios competitivos y una ejecución fiable de las operaciones.

Conozca más en el sitio web oficial de X Open Hub.

4. Finalto

Finalto, antes conocido como Markets.com, es un proveedor de liquidez muy respetado y con una sólida trayectoria. Ha recibido numerosos premios por sus servicios, incluido el reconocimiento como mejor proveedor de liquidez. Finalto ofrece acceso a liquidez en más de 800 instrumentos financieros, con un fondo de liquidez compuesto por bancos de nivel 1 y centros no bancarios. Proporcionan APIs para una integración perfecta y ofrecen precios competitivos y una ejecución fiable de las operaciones.

Conozca más en el sitio web oficial de Finalto.

5. Leverate

Leverate es un reconocido proveedor de liquidez conocido por sus soluciones integrales para brókers de Forex. Ofrece una amplia gama de servicios, como agregación de liquidez, herramientas de gestión de riesgos y plataformas de trading. Además, Leverate proporciona acceso a un amplio fondo de liquidez y cuenta con diferenciales competitivos y una ejecución eficaz de las operaciones. Tienen una sólida reputación en el sector y cuentan con la confianza de brókers de todo el mundo.

Conozca más en el sitio web oficial de Leverate.

Además, en caso de que esté buscando más opciones de LPs, puede consultar nuestra lista de los mejores proveedores de liquidez de Forex.

Conclusión

La liquidez desempeña un papel fundamental en el trading de divisas, y los LPs son las entidades que garantizan su continuo funcionamiento. Comprender su función, sus tipos y cómo elegir uno fiable es primordial para cualquier bróker de Forex. En 2023-2024, a medida que el mercado Forex siga evolucionando y creciendo, el papel de los proveedores de liquidez será aún más importante que nunca. Haga una elección informada basada en sus requisitos y preferencias y navegue sin problemas en el volátil mundo de los mercados de divisas.

Preguntas frecuentes

¿Cómo ganan dinero los LPs de Forex?

Una de las principales formas en que los proveedores de liquidez ganan dinero es a través de los diferenciales (spreads). Un diferencial es la diferencia entre el precio de compra y el de venta de un par de divisas. Algunos proveedores de liquidez también pueden cobrar una comisión por sus servicios, la cual puede ser una comisión fija o un porcentaje del valor de la operación. 

¿Cómo se comprueba la liquidez en el mercado Forex?

Para comprobar la liquidez en Forex, puede fijarse en los precios de compra y venta de un par de divisas. Generalmente, cuanto mayor es el diferencial entre estos dos precios, menos líquido es el mercado. Además, también puede fijarse en el volumen de operaciones y la volatilidad para hacerse una idea de la liquidez del mercado. Tenga en cuenta que la liquidez puede variar en función de la hora del día y de los acontecimientos económicos que se produzcan en todo el mundo.

¿Cuál es el volumen diario de liquidez en el mercado de divisas?

El mercado de divisas es el mercado financiero más grande y líquido del mundo, con un volumen de negociación diario de unos 7,5 billones de dólares en abril de 2022. Esto significa que, en un día cualquiera, hay una enorme cantidad de liquidez disponible para que los operadores compren y vendan divisas.

¿Qué tipos de liquidez existen?

Existen dos tipos de liquidez: liquidez de mercado y liquidez de financiación.

La liquidez de mercado se refiere a la capacidad de un activo para ser comprado o vendido rápidamente en el mercado sin afectar significativamente a su precio. Este tipo de liquidez es importante para los inversores que desean entrar o salir fácilmente de una posición en un activo.

La liquidez de financiación, por su parte, se refiere a la disponibilidad de crédito y financiación para particulares y empresas. Este tipo de liquidez es crucial para mantener el funcionamiento de los mercados financieros y garantizar la estabilidad económica.

¿Cuál es la diferencia entre liquidez y profundidad de mercado?

Liquidez y profundidad de mercado son dos términos que suelen utilizarse indistintamente, pero en realidad se refieren a aspectos diferentes de un mercado. En términos sencillos, la liquidez del mercado mide la capacidad de negociar un activo con rapidez, mientras que la profundidad del mercado indica la oferta y la demanda de ese activo en diferentes niveles de precios.

¿Cómo abrir su propio bróker?

Abrir su propio bróker implica realizar las investigaciones necesarias para determinar qué tipo de licencia de bróker necesita, registrar su empresa y obtener las licencias y permisos pertinentes. También tendrá que elaborar un plan de negocios, conseguir financiación y crear su plataforma de trading e infraestructura. Puede encontrar más información aquí.